Finanzlage
Cashflow
Die Cashflows der Gruppe stellten sich wie folgt dar:
Eckdaten der Kapitalflussrechnung
Eckdaten der Kapitalflussrechnung | |||||
in Mio. € | 01.01.–30.09.2024 | 01.01.–30.09.2025 | |||
Cashflow aus der betrieblichen Tätigkeit | 1.645,5 | 1.948,0 | |||
Cashflow aus der Investitionstätigkeit | 232,8 | -91,0 | |||
Cashflow aus der Finanzierungstätigkeit | -1.134,2 | -660,8 | |||
Einfluss von Wechselkursänderungen | 0,6 | 2,8 | |||
Nettoveränderung der Zahlungsmittel und Zahlungs | 744,7 | 1.199,0 | |||
abzüglich Zahlungsmittelveränderung aus aufgegebenen Geschäftsbereichen* | 14,5 | -43,5 | |||
abzüglich Zahlungsmittelveränderung aus zur Ver- | – | -8,2 | |||
Zahlungsmittel und Zahlung mitteläquivalente zum | 1.374,4 | 1.756,7 | |||
Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente zum | 2.104,6 | 3.007,4 | |||
- *Für die Vergleichsperiode 01.01.–30.09.2024 erfolgt aus Vergleichbarkeitsgründen eine Darstellung entsprechend IFRS 5 wie für die Berichtsperiode 01.01.–30.09.2025.
Der Cashflow aus betrieblicher Tätigkeit betrug im Neunmonatszeitraum 2025 1.948,0 Mio. € (9M 2024: 1.645,5 Mio. €).
Der Cashflow aus Investitionstätigkeit weist für den Neunmonatszeitraum 2025 eine Nettoauszahlung in Höhe von -91,0 Mio. € auf (9M 2024: Nettoeinzahlung 232,8 Mio. €). Die Auszahlungen für Investitionen in Investment Properties beliefen sich auf -1.978,3 Mio. € (9M 2024: -690,9 Mio. €). Dem standen Einzahlungen aus Bestandsverkäufen in Höhe von 1.441,1 Mio. € gegenüber (9M 2024: 1.076,1 Mio. €).
Der Cashflow aus Finanzierungstätigkeit betrug im Neunmonatszeitraum 2025 -660,8 Mio. € (9M 2024: -1.134,2 Mio. €). Er enthält Auszahlungen für reguläre und außerplanmäßige Tilgungen finanzieller Verbindlichkeiten in Höhe von -3.435,2 Mio. € (9M 2024: -2.141,2 Mio. €) sowie gegenläufig Einzahlungen aus der Aufnahme finanzieller Verbindlichkeiten in Höhe von 3.382,1 Mio. € (9M 2024: 2.309,4 Mio. €). Die Auszahlungen für Transaktions- und Finanzierungskosten beliefen sich auf -86,8 Mio. € (9M 2024: -36,2 Mio. €). Die Zinszahlungen im Neunmonatszeitraum 2025 beliefen sich auf -693,2 Mio. € (9M 2024: -596,0 Mio. €).
Die Nettoveränderung der Zahlungsmittel und Zahlungsmitteläquivalente betrug 1.199,0 Mio. €.