4 Konsolidierungskreis und Unternehmenszusammenschlüsse
Insgesamt wurden zum 31. Dezember 2022 inklusive der Vonovia SE 654 Unternehmen (31.12.2021: 736), davon 429 (31.12.2021: 441) inländische und 225 (31.12.2021: 295) ausländische Unternehmen in den Konzernabschluss einbezogen. Die zwei inländischen Unternehmen, mit denen im Vorjahr eine gemeinschaftliche Tätigkeit ausgeübt wurde, werden jetzt aufgrund von Anteilserhöhungen erstmals mit in den Konzernabschluss einbezogen. Darüber hinaus wurden 25 (31.12.2021: 25) inländische und eine (31.12.2021: eine) ausländische Gesellschaft als Gemeinschaftsunternehmen sowie fünf inländische (31.12.2021: fünf) und drei ausländische Gesellschaften (31.12.2021: zwei) als assoziierte Unternehmen nach der Equity-Methode bilanziert.
Drei ausländische Unternehmen (31.12.2021: drei) werden wegen Unwesentlichkeit nicht mehr in den Konsolidierungskreis miteinbezogen und als nicht konsolidierte verbundene Unternehmen ausgewiesen.
Für alle einbezogenen Tochterunternehmen gilt der 31. Dezember als Stichtag für die Abschlusserstellung.
Die Anteilsbesitzliste von Vonovia ist als Anlage Bestandteil des Konzernanhangs.
Gesellschaften, welche die Befreiungsvorschrift gemäß § 264 Abs. 3 HGB in Anspruch genommen haben, sind in der Anteilsbesitzliste entsprechend gekennzeichnet.
Die Veränderungen zum 31. Dezember 2022 im Vergleich zum Vorjahr resultieren bei den einbezogenen Unternehmen aus fünf Erwerben, zwei bereits oben erwähnten Umwidmungen, einer Gründung, 66 Verschmelzungen, 18 Verkäufen, vier Anwachsungen und zwei Liquidationen. Der Zugang bei den assoziierten Unternehmen resultiert aus einer Umwidmung wegen Kontrollerlangung.
Akquisition der Deutsche Wohnen SE
Die Gesamtzahl der stimmberechtigten Aktien, die die Vonovia SE an der Deutsche Wohnen SE zum 31. Dezember 2022 hält, beläuft sich auf 347.728.483 Aktien. Davon wurden insgesamt 198.463.161 Aktien im Rahmen des Übernahmeangebots angedient, 141.468.495 Aktien über Ankäufe am Markt oder Einzelverträge erworben und 7.796.827 Aktien sind durch Umwandlung von erworbenen Wandelschuldverschreibungen zugegangen. Dies entspricht zum 31. Dezember 2022 einem Anteil von 87,60 % des stimmberechtigten Grundkapitals. Die Deutsche Wohnen SE hält darüber hinaus weitere 3.362.003 Aktien als eigene Aktien im Bestand.
Im Rahmen der finalen Kaufpreisallokation setzt sich die Gesamtgegenleistung des Unternehmenserwerbs wie folgt zusammen:
Akquisition von Deutsche Wohnen – Gesamtgegenleistung
in Mrd. € | |||
Fair Value der bis 30. September 2021 gehaltenen Anteile | 7,5 | ||
Barkaufpreiskomponente für angediente Anteile | 10,5 | ||
Gesamtgegenleistung | 18,0 | ||
Die Allokation des Gesamtkaufpreises auf die erworbenen Vermögenswerte und Schulden (PPA) der Deutsche Wohnen Gruppe zum Erstkonsolidierungszeitpunkt basiert auf den Abschlusszahlen der Deutsche Wohnen Gruppe zum 30. September 2021 sowie notwendigen Anpassungen auf die beizulegenden Zeitwerte der übernommenen Vermögenswerte und Schulden.
Zum 30. September 2022 wurde die Allokation des Gesamtkaufpreises finalisiert. Dabei erfolgte im Vergleich zum 31. Dezember 2021 eine angepasste Einschätzung der Bewertung von miterworbenen Gemeinschafts- und assoziierten Unternehmen. Diese angepasste Einschätzung, auf Basis der zum Erstkonsolidierungszeitpunkt vorliegenden Informationen, führte zu einer Reduzierung der Position sonstige Aktiva zu Zeitwerten um 123,6 Mio. €.
Zum Erstkonsolidierungszeitpunkt 30. September 2021 weisen die im Rahmen des Unternehmenszusammenschlusses übernommenen Vermögenswerte und Schulden die folgenden beizulegenden Zeitwerte auf.
Akquisition von Deutsche Wohnen – Zeitwerte der übernommenen Vermögenswerte und Schulden
in Mrd. € | |||
Investment Properties | 28,2 | ||
Finanzielle Vermögenswerte | 1,0 | ||
Liquide Mittel | 0,8 | ||
Zur Veräußerung gehaltene Vermögenswerte | 2,2 | ||
Sonstige Aktiva zu Zeitwerten | 1,3 | ||
Summe Vermögenswerte | 33,5 | ||
Rückstellungen | 0,5 | ||
Originäre finanzielle Verbindlichkeiten | 11,2 | ||
Latente Steuerschulden | 5,4 | ||
Nicht beherrschende Anteile | 0,5 | ||
Sonstige Passiva zu Zeitwerten | 0,7 | ||
Summe Schulden | 18,3 | ||
Nettovermögen zu Zeitwerten | 15,2 | ||
Gesamtgegenleistung | 18,0 | ||
Nicht beherrschende Anteile | 2,0 | ||
Goodwill | 4,8 | ||
Die nicht beherrschenden Anteile werden auf der Basis des Anteils an den erfassten Vermögenswerten und Schulden von Deutsche Wohnen berücksichtigt.
Der Goodwill repräsentiert Synergien u. a. aus der erwarteten Integration der Deutsche Wohnen Gruppe, insbesondere durch eine gemeinsame Verwaltung und Bewirtschaftung der jeweiligen Wohneinheiten. Die Allokation des Geschäfts- oder Firmenwerts auf eine oder mehrere zahlungsmittelgenerierende Einheiten erfolgte final zum 30. September 2022 unter Anpassung der entsprechenden Vorjahresangaben.
Im Geschäftsjahr 2022 sind in Bezug auf die Akquisition der Deutsche Wohnen Gruppe keine Transaktionskosten erfolgswirksam erfasst worden.